Importancia y bases para el análisis de los
estados financieros en El Salvador.
Le evaluación de estados financieros, es el
proceso de analizar, e interpretar información económica, y financiera de las organizaciones, con el fin de tomar decisiones para diferentes propósitos, como, por ejemplo: Otorgar créditos, comprar o vender acciones de una empresa, calificar el riesgo de títulos valores emitidos por una organización, entre otras, Es importante no analizar todas las cuentas, sino principalmente las cuentas mas relevantes, las que mas impacto puedan causar a la empresa y principalmente se deben analizar estado de situación financiero y estado de resultados, la información que se encuentre en estos estados financieros debe ser tratada de forma uniforme, confiable y coherente y que refleje fielmente la situación real de la empresa. Los principales estados financieros a analizar son:
Estado de perdidas o ganancias o estados de resultados, (Statements of incomes or Profits and Losses)
Balance General o situación financiera. (Balance Sheets)
Estado de flujo de efectivo. (Statements of Cash Flows)
Estado de cambios en el patrimonio neto. (Statements of changes in net Equity)
Notas a los estados financieros. (Notes to Financial Statements)
Lo mas importante para revisar:
De estos lo que mas interesa revisar constantemente es el Estado de resultados y sobre el cual también se realizan proyecciones, una vez que el resultado esta bien, interesa revisar también el balance general, donde dice como están compuestos los recursos de la organización y como se han financiado estos recursos, a través de dinero de terceros o a través de dinero del inversionista. Generalmente se revisa el estado de resultado todos los meses y el balance general cada tres o seis meses.
El tercer estado que mas se revisa es el estado de flujo de efectivos que también se hace de manera trimestral o semestral, a excepción que sea una empresa pequeña que no tenga muchas fuentes de financiamiento o que sea una empresa con problemas de liquides, entonces cobra mas realce la constante revisión de este estado, en las empresas grandes sin problemas de liquidez que cuentan con un departamento de tesoreria también es importante ya que si tienen excesos de efectivo deben de buscar las formas de no tenerlo estancado sino mas bien, hacerlo producir, como por ejemplo en operaciones Over Nigth. (operaciones interbancarias a un dia plazo) El estado de cambios en el patrimonio es el menos utilizado por tener menos movimientos y generalmente se revisa una vez al año, cuando se realiza junta directiva. Las notas a los estados financieros son todos aquellos complementos que permiten entender de mejor manera los mismos.
ESTADO DE RESULTADOS
Muestra la situación económica, si ha obtenido los niveles de generación de márgenes esperados, y el desempeño de los gestores. Se realiza mensualmente para toma de decisiones y anualmente para fines tributarios en El Salvador. Algunos de los principios que rigen la preparación de este son:
El principio de realización (Para ingresos): Todo ingreso debe registrarse contablemente solo al momento de la venta del bien o de la prestación del
servicio, no existe relación directa con el ingreso del efectivo, desde el punto de vista legal-contable, seria cuando se ha transferido al cliente todos los beneficios y riesgos de la compraventa.
El principio de devengado (Para gastos): los gastos se reconocen como tales, cuando ocurren y no cuando se pagan en efectivo o en equivalentes de efectivo. Es decir, se deben reconocer cuando a penas se conozca la potencial perdida de valor en una organización.
El principio de Correspondencia o coincidencia (periodo contable): los gastos de un periodo contable deben corresponder a los ingresos atribuidos al mismo, solo se pueden registrar los gastos que han sido necesarios para producir y mantener la fuente generadora de renta o ingresos, establecidas en el art 2 de La Ley del Impuesto sobre la Renta)
PRINCIPALES RUBROS DEL ESTADO DE RESULTADOS O PERDIDAS Y GANANCIAS.
VENTAS: Incluye el valor total de la facturación, de las mercaderías vendidas o de los servicios prestados por la organización, dentro del periodo contable analizado.
COSTO DE VENTAS: Incluye el valor total de los costos de adquisición o producción, de los bienes y de los servicios vendidos por la organización dentro del periodo contable.
GASTOS OPERATIVOS: Incluye los gastos recurrentes efectuados dentro del ámbito de las operaciones rutinarias y continuas de la empresa a nivel de:
Comercializacion (Gastos de venta)
Administracion (Gastos de Administracion)
OTROS INGRESOS Y OTROS GASTOS: Incluye las demás partidas de ingresos y gastos, agrupados, siguiendo el convenio fundamental de materialidad, y que corresponden a hechos o transacciones, no relacionados de manera directa con las operaciones principales y recurrentes de la organización.
PROVISION PARA PAGO DE IMPUESTOS: Monto calculado sobre la utilidad antes de impuestos, correspondiente al pago de ISR, calculado de acuerdo a la normativa de cada país.
INGRESOS Y GASTOS FINANCIEROS. Los ingresos financieros provienen de los intereses o ganancias realizadas a través de inversiones de la organización y los gastos financieros son los intereses o gastos devengados a través de los financiamientos o prestamos adquiridos por la organización.
BALANCE GENERAL O ESTADO DE SITUACION FINANCIERA.
Estado de situación financiera que muestra la situación financiera de una organización de forma acumulada desde el inicio de esta hasta una fecha determinada. Por lo que también se menciona como una fotografía de la situación de una organización de como se encuentra a una fecha determinada.
Lógica financiera subyacente o implícita, en el balance general El total de activos en un balance es exactamente igual al total del pasivo mas patrimonio por la
siguiente razón:
– Todo activo es adquirido con prestamos de terceros o
– Con Aporte de los accionistas.
Y todo recurso obtenido a través de prestamos de terceros y de aportes de accionistas se destina a la adquisición de un activo Otra forma de verlo es que el activo es de acuerdo con la NIIF para pymes sección 2 párrafo 37: “Una entidad reconocerá un activo en el estado de situación financiera cuando sea probable, que del mismo se obtengan beneficios económicos futuros para la entidad y, además, el activo tenga un costo o valor que pueda ser medido con fiabilidad.”
Generalmente las empresas se deben financiar principalmente a través de deuda, ya que es mas barato que invertir con dinero de los accionistas. Esto debido al principio de prelación, que tienen las instituciones bancarias sobre los accionistas para cubrir sus deudas, antes que a los accionistas, por lo que el capital de sus accionistas tiene directamente proporcional mayor tasa de interés a mayor riesgo de recuperación.
Principios aplicables al Balance General.
Costo como base de evaluación.
Los activos deben registrarse inicialmente al costo de adquisición, es decir lo que se pagó por adquirirlos y luego ajustarse al costo de realización, es decir al valor que se pueda vender.
Consistencia.
Requiere que una vez una compañía ha decidido el uso de un método, deberá mantenerlo para todas las demás operaciones que sean iguales. Cualquier variación debe ser informada en las notas de los estados financieros.
Criterio Conservador.
Tanto para el reconocimiento posibles gastos e ingresos futuros, se debe hacer con base al valor mas cercano al esperado.
Estructura del balance general.
Activos
Son los bienes o cosas de valor, propiedad de la organización. Los activos deben configurar un valor para la empresa que deben ser: cambiables por dinero y/o útiles para la ejecución. Estos se ordenan en forma descendente de acuerdo con su grado de liquidez, de mayor a menor.
Pasivos
Son los derechos que tienen sobre la organización entes ajenos a ella, diferentes a los accionistas en su calidad de inversionistas. Es importante considerar que los pasivos dan derechos sobre los activos en general.
Patrimonio
Son los derechos que tienen sobre la organización, los accionistas de la misma en su posición de inversionistas, incluye la cantidad de dinero aportado por los accionistas, así como los frutos que esta produzca. Es importante considera que las cuentas patrimoniales dan derecho sobre los activos en general luego de cubrir lo adeudado a terceros.